Trio do 3G se compromete a aportar R$ 12 bi na empresa, contra proposta anterior de R$ 10 bi
A Americanas revelou uma nova proposta aos bancos como parte de seu processo de recuperação judicial. Nessa proposta, o trio formado por Jorge Paulo Lemann, Beto Sicupira e Marcel Telles se compromete a investir mais recursos em troca de uma conversão maior de dívidas em ações da empresa.
De maneira prática, o novo plano acrescenta R$ 4 bilhões à capitalização prevista para a empresa. Se aprovado, esse plano reduziria o saldo restante da dívida de R$ 42,5 bilhões para apenas R$ 1,87 bilhão.
No novo plano, os três fundadores da 3G Capital se comprometem a investir R$ 12 bilhões a curto prazo. Anteriormente, a proposta era de um investimento de R$ 10 bilhões, com mais R$ 2 bilhões a serem pagos em 2027 e 2028, sujeitos ao desempenho da empresa.
Tanto na proposta mais recente quanto na anterior, o valor total inclui os R$ 2 bilhões na modalidade DIP (debtor-in-possession) que foram aprovados em fevereiro, com garantia dos acionistas de referência. A empresa já utilizou um pouco mais de R$ 1,5 bilhão desse valor para manter suas operações em andamento.
Em troca desse aporte imediato de capital, os bancos credores converteriam R$ 12 bilhões de dívida em ações da Americanas. Na proposta anterior, a conversão era de R$ 10 bilhões.
Dos R$ 35 bilhões de dívida total da Americanas, R$ 23 bilhões permaneceriam nas mãos dos bancos após a conversão das dívidas.
Além disso, a empresa planeja emitir R$ 1,87 bilhão em nova dívida para estender seus passivos. A proposta anterior contemplava uma emissão maior, de R$ 5,7 bilhões, o que teria deixado a empresa mais endividada no final do processo.
A Americanas também planeja utilizar R$ 8,7 bilhões dos recursos resultantes da capitalização para comprar antecipadamente o saldo remanescente da dívida com desconto.
Dentro desse montante, R$ 2 bilhões seriam destinados a um leilão reverso com um desconto mínimo de 70%, amortizando, assim, R$ 6,7 bilhões da dívida. Os restantes R$ 6,7 bilhões seriam usados para fazer um pagamento antecipado dos pouco mais de R$ 14 bilhões restantes, resultando em um desconto de um pouco mais de 50%.
A empresa planeja pagar integralmente os passivos trabalhistas e as dívidas com micro e pequenas empresas, sem descontos. Além disso, foram mencionadas “alternativas de pagamento diferenciadas para os fornecedores”, que somam uma dívida de R$ 5,5 bilhões, de acordo com um comunicado divulgado pela varejista.
A Americanas reforçou seu compromisso de continuar negociando esses termos com seus credores financeiros em busca de uma solução sustentável que permita a continuidade de suas operações.
Enquanto isso, a empresa ainda não teve sucesso na venda de ativos. No dia 3 de outubro, a empresa anunciou a suspensão do processo de venda da Uni.Co, que é proprietária da Pucket, Imaginarium e Lovebrand. Essa venda estava entre os ativos listados como potenciais fontes de recursos, juntamente com o avião da empresa e o Hortifruti Natural da Terra. Segundo o plano apresentado em março, os R$ 2 bilhões provenientes dessas vendas seriam usados para reduzir a dívida da Americanas.
A empresa está sendo assessorada pelo banco Rothschild&Co.
Fonte:Exame
Ver Jornal 24 de Julho de 2024 